深圳境外投资备案-急速ODI登记
境外投资备案 刘生
新京报讯（记者任娇）据商务部官网25日消息，商务部、央行、国资委等7部委日前印发了《对外投资备案(核准)报告暂行办法》（下称《办法》），提出将对中方投资额3亿美元以上的对外投资、敏感地区、敏感行业的对外投资、出现重大经营亏损的对外投资等进行重点督查。
需要向商务部阐明并购企业该国的投资环境，是否有投资可行性，资金来源是否合法，投资公司是否在工商税务法律方面进行分析阐述等。?
境外投资备案申请好处?
1、开拓境外市场，获得当地政策或税务优惠，加快资本积累速度?
2、方便与境外客户的业务转账，减少转账手续和成本?
3、提高国内企业形象，增加企业附加价值
4、统筹境内外企业发展，优化资源配置?
境外投资备案申请资料?
1、境内投资的主体信息。
2、境内投资主体（深圳公司）较近一个月财务报表?
3、中方投资的构成自有资金金额
4、中方投资的构成贷款资金金额，需要贷款合同一份
5、向个人贷款需提供个人的身份证复印件和个人较近一个月银行水单??
一、境外投资需要注意什么？?
1.依据家严格控制非理性对外投资的管趋势，以下几种情形申请企业境外投资备案比较有难度?
a.投资到敏感家和地区，如和未建交的家，或战乱家。?
b.投资敏感行业，如制造，跨境水资源开发、 新闻传媒等。
?c.敏感行业目录里的行业，包括 房地产、酒店、影城、业、体育俱乐部以及在境外设立无具体实业项目的股权投资基金或投资平台。?
2.实际操作表明，以下情形也都比较难以备案成功?
a.小子大，如内投资主体市值几千万，要求 对外投资上亿。?
b.快设快出，如新设立企业申请境外投资。
c.有限合伙企业，用有限合伙企业作为境外投资平台。
公司经常有把钱打到外的需要，这就必须办理境外投资备案了。现在随着外汇的流出，相关部门也是越来越严格。包括商务部、人民银行等都会对此项投资进行核实。??
5月17日今日上午商务部召开新闻发布会。商务部新闻发言人高峰发布近期商务领域重点工作情况。数据显示，2018年1-4月，我国境内投资者共对全球144个国家和地区的2459家境外企业进行了非金融类直接投资，累计实现投资355.8亿美元，同比增长34.9%，连续六个月保持增长。对外承包工程完成营业额448.3亿美元，同比增长13.9%；新签合同额613.9亿美元，与去年同期基本持平。对外劳务合作派出各类劳务人员12.8万人，4月末在外各类劳动人员98.3万人，较去年同期增加6.5万人。我司专业办理境外投资备案详询商务顾问刘生直接电话联系?
以下非正文
海外投资的特点与风险分析
（一）海外投资活动特点
海外投资是企业投资经营活动在国际间范围的扩展和延续，除了具有一般投资经营活动的特点外，更突出的是其具复杂性、高风险性和国家利益性。[1]
1.复杂性
复杂性是海外投资的Zui突出特征，主要表现在：
（1）参与主体众多
一个海外投资项目，往往涉及到大量的经济主体：一是商业性主体，包括投资者自身的相关国内外机构、项目承包建设商、原材料供应商、市场营销商、项目融资中的项目管理公司和项目产品使用商，等等；二是金融性机构，包括提供融资的银行或银团，投资保险或担保机构等；三是中介性机构，包括项目可行性研究及设计、咨询性机构，融资和财务顾问，法律和税务顾问，会计师事务所；四是双方政府、司法等行政性机构，一些重大项目往往还有行政首长甚至政府首脑参与。众多主体的参与和涉及使海外投资的复杂性大大高于一般投资活动，各个主体之间的信息沟通、行动协调是否有效，很大程度上影响到投资的正常运作和投资回报的实际实现。
（2）运作程序和合同关系复杂
由于参与主体众多，投资项目的程序安排相应也极为复杂，在投资主体、承建机构、融资机构、保险与担保机构、中介机构、司法机构、等各类参与主体之间，围绕投资项目的运作会发生大量的合作互动和合同法律关系。以项目融资为例，项目融资的优点和特点之一就在于以复杂的融资结构安排使各参与主体的利益结合在一起，从而起到分散风险、增强债务主体债务承受能力的作用，项目投产运行前的融资安排工作占了项目融资运作中的关键性部分。一般项目融资运作程序大致可分两段：项目执行前阶段和项目运行阶段，项目执行前阶段主要为融资阶段，包括投资决策分析、融资决策分析、融资结构分析和调整、融资谈判、融资合同确定和执行五个主要阶段，[2]项目运行阶段包括项目建设、项目试运行、项目正式投产、项目正常运转还款四个主要环节，每个阶段和工作环节都涉及到各个参与机构间的大量谈判与合同、协议，如联合投资方之间的合资协议，投资方与会计师事务所、法律顾问、税务顾问等中介机构之间的服务合同，项目公司与东道国政府之间的特许权协议，项目公司与各设备、原材料和能源供应商之间的供货协议，项目公司与工程承包建设商之间的协议，项目公司与融资银行之间的融资协议，采用银团贷款方式的各参与银行之间的协议，投资主体与保险公司之间的投保协议，项目公司与销售商之间的销售合同，融资银行的权益转让协议，等等（李文，2004）。
（3）运作周期长
海外投资是在异国以投资、生产经营的方式进行的盈利性经济活动，如前所述，运作环节多，程序复杂，一般运作周期都较长。对于新建设项目的海外投资来说，项目正式运作前的投资决策分析以及融资决策分析和安排工作，往往都要经过大量的分析论证，花费一两年或者更长的时间来做可行性研究是很正常的事情。项目决定实施后的执行阶段，融资安排阶段与有关融资银行和保险机构之间的融资、保险谈判也耗时费力。项目建设阶段视工程量和技术难度情况，时间从几个月至数年不等。项目投产后，则根据投资方的不同股权安排，项目存续短则几年，长至无限期。并购项目相对用时要短，并购的前期调研需要异常慎重，目标企业的业务经营情况、财务状况、内部管理架构等细节信息的搜集、分析工作繁重，需要投入大量的人力物力和时间，实际并购运作视不同项目的并购难度，所需时日也各不相同，[3]而更为重要的是并购以后的并购方与被并购方企业的双方有机融合，需要花费大量的时间来进行磨合，尤其是语言、文化差异较大的中西方企业并购，双方大相径庭的经营理念、管理模式、企业文化的融合非一日之功，这种融合能否成功还直接关系到并购项目的Zui终成功。
2.高风险性
海外投资面临的不确定因素众多，涉及的单位、合同关系复杂，投资主体自己不能把握的风险性因素也众多，高风险性是海外投资的又一重要特点。在众多风险因素中，国家风险是海外投资风险中Zui难以把握和预测的一类风险，而国家风险对海外投资活动的正常运作又冲击巨大。有众多的国际评级机构对各国主权信用进行评级，对国家风险进行评估，但效果并不理想。卡门·莱因哈特（CarmenM.Reinhart，2002）对穆迪（Moody’s InvestorServices）、标准普尔、机构投资者（InstitutionalInvestor）三家国际评级机构公司就亚洲金融危机前后三家公司对东南亚国家主权信用评级与金融危机之间关系的实证检验表明，国家主权信用评级并不能有效地系统预测银行和货币危机，国家主权信用评级只是对金融危机的一种反应性指示，对于新兴市场国家来说尤为如此。[4]卡明斯凯和斯科姆勒（Kaminsky&Schmukler，2001）等人的研究也证明，国际信用评级机构是一个迟到而不是早来的预警系统。[5]除了因政治、经济等宏观因素造成的国家风险外，海外投资还面临着完工风险、融资风险、汇兑风险、劳工风险、环保风险等众多的微观性投资风险。
3.国家利益性
国家利益性包括两层含义：①海外投资对投资国和东道国均有积极意义，使双方福利均得到提高[6]，一般来说投资国和东道国都会采取一定政策吸引外资或鼓励对外投资。东道国为解决本国经济建设资金不足问题，以及为扶持国内特定产业和区域的发展，会采用税收优惠、投资便利、放松管制、提供特定补贴等各种政策以吸引外资参与特定领域的开发建设；投资国为实现特定目的，如建立稳定的海外原材料、能源供应基地，为剩余资本寻求利润Zui大化出路，扩大本国产品的海外市场等，采取税收优惠、投资保险、融资便利、信息咨询服务等方式，有意识地引导本国资金投向特定国家和领域，这种吸引外资和投资促进的措施都是政府的引导和鼓励行为，体现强烈的国家利益原则，体现了海外投资行为的鲜明政策性。②海外投资受政府政策变动的影响较大。无论是投资国的投资促进政策，还是东道国的外资引进政策，都根据本国国家利益需要而定，当特定政策所依赖的客观环境发生变化时，这种政策就可能发生变化，从而波及海外投资。
（二）海外投资中的系统性风险
在国际贸易和国际信贷活动中，由于涉及商品与资金的跨国流动，交易主体的收益与交易对手所在国政治经济情况关系紧密，对手国政治、经济、社会等各方面的异常变动，都可能给交易主体带来巨大损失，这便是通常在国际贸易与国际信贷活动中均极为关注和防范的国家风险问题。
对于国家风险，尚无一个和统一的定义，从不同的角度有不同的定义和分类，学术界和实际工作部门对此的理解与定义也各不相同。纳吉（Nagy，1984）从国际信贷的角度对国家风险的定义是：国家风险是跨边界贷款中的损失的可能性，这种损失由某个特定国家发生的事件所引起，而不是由私人企业或个人所引起。杨学进（2004）从出口信用保险角度对国家风险的定义是：在国际经济活动中发生的，至少在一定程度上由国家政府控制的事件或社会事件引起的，而非企业或个人控制下的事件造成的，给国外债权人（出口商、银行或投资者）造成损失的可能性。[7]曹荣湘（2004）从更宽泛的国际资本流动角度提出的国家风险定义是指国际资本流动中面临的、特定国家层面的事件影响资本接受国不能或不愿履约而造成债权人损失的可能性。[8]
如Euromoney国家风险评级系统中，所涉及国家风险因素包括表4-1中的九项。
但与国际信贷、国际贸易等国际间经济活动中从债权人角度对国家风险的评估要求不同，海外直接投资所涉及的经济主体更多，生产经营和投资回报周期长，与投资所在国经济、行政及至社会生活交往密切，除上述通常国际信用风险评级涉及的宏观因素外，海外投资的成功与失败，也与投资主体自身的生产经营状况及与所在地政府、工会、社团等相处关系的微观因素有很大关系，本书从海外投资研究角度，根据与海外投资主体关系、海外投资活动中的风险可以划分为系统性风险与非系统性风险两大类。
